Курсове за инвеститори, когато обучението е вредно, Финанси и инвестиции
Ниската финансова грамотност на българина отдавна се е превърнала в нарицателно - за това не спират да говорят както държавни служители, така и участници на финансовите пазари. Следователно усилията за увеличаването му обикновено се възприемат с гръм и трясък (независимо какви са те в действителност и до какви резултати водят).
В резултат на това имаше мода за обучение в този профил. Намирането на курс за инвеститори не е трудна задача: финансовите компании, които се надпреварват помежду си, предлагат обучение как да работят на пазара, често безплатно. Друго нещо е кой и какво учи студентите на такива образователни програми.
В тази връзка е интересно да се погледне как е уреден учебният процес за масови инвеститори в България. Не става въпрос за уроци по финансова грамотност в училищата или еднократни образователни събития, а за работата на центрове за обучение, насочени предимно към средната класа - възрастни, които имат реални пари.
Повечето безплатни курсове са създадени с единствената цел да получат клиент. За едно търговско предприятие желанието не е срамно, все пак бизнесът си е бизнес. Друг е въпросът как ще печели тази фирма в бъдеще. Образователен проект с платени курсове се интересува от финансовите резултати на клиентите - колкото по-успешно инвестирате, толкова по-вероятно е да разкажете на приятелите си за тях. Една финансова компания има съвсем различна мотивация. Малко вероятно е брокер да говори за ползите от депозитите и застрахователните продукти, а банкер да опише потенциала на инвестицията в хедж фонд. Най-вероятно на Forex пазара ще бъдете насърчавани да инвестирате във валутни двойки, на фондовия пазар - в ценни книжа, управляващи компании - във взаимни фондове и т.н. Ирегистрирайки се за тясно фокусиран безплатен курс, не трябва да разчитате на независим преглед на пазара или обективно сравнение на различни подходи за инвестиране, да не говорим за индивидуалния избор на активи.
В резултат на този подход и поради факта, че финансовите компании и техните курсове за обучение са насочени към хора с ниска финансова грамотност, възниква опасна ситуация. Инвеститор, който е получил такова образование, вижда само малък сегмент от пазара пред себе си. В резултат на това начинаещият инвеститор има едностранчива представа за инвестирането и дори абсолютно погрешна представа за диверсификацията и хеджирането. Може да се даде пример: закупуването на акции в различни сектори на борсата не предпазва инвеститора от общия икономически спад в страната. Но ако инвеститорът работи с акции в други страни или държи част от спестяванията в активи-убежища, той не може да се страхува от национална икономическа криза. Но тази част не беше включена в програмата на неговия курс за обучение - например, тъй като брокерът не работи с тези инструменти.
За да вземете правилното решение навреме и да преминете от един актив към друг, е необходимо, първо, да сте наясно със съществуването на такава възможност и второ, да имате поне минимално разбиране за работата на съответните инструменти. Но такъв нишов център за обучение никога няма да научи клиенти.
Как да изберем образователни курсове?
От казаното не следва, че не е нужно да се учите да инвестирате. Образованието, както знаете, само по себе си е една от най-ефективните инвестиции. Инвеститорите обаче трябва да вземат предвид няколко съображения, когато избират финансови проценти.
На първо място, трябва да осъзнаете, ченито след седмица, нито дори след месец ще можете да работите професионално на финансовите пазариникой няма да преподава. Това е, което хората учат с години, ако не и с десетилетия. Ето защо най-важното нещо, което трябва да научите от курсовете, е да разберете основните принципи на инвестиране, как инвестициите се различават от спекулациите, какви са видовете финансови инструменти, как да ги избирате въз основа на вашите собствени инвестиционни предпочитания, какви правни и данъчни тънкости трябва да се вземат предвид. С други думи, не трябва да се стремите да се задълбочите в конкретна тясна област, по-добре е да се съсредоточите върху създаването на обща широка база от знания, която ще ви позволи да разберете по-нататък какво се случва като цяло и, ако е необходимо, независимо да разберете конкретни проблеми.
Вторият важен момент:трябва да разберете бизнес логиката на една образователна институция. Ако това е високоспециализиран център с финансова компания, най-вероятно няма да получите обективни данни. Ето защо е по-целесъобразно да се съсредоточите върху обучителни компании, които са специализирани в образованието плюс, евентуално, финансово консултиране. Във втория случай такава компания, ако ще преследва целта в процеса на обучение да отглежда нови клиенти, тогава само като потребители на консултантски услуги, а не да кара хората в конкретни пазарни сегменти.
Уви, не винаги е възможно ясно да се разбере бизнес модела на една образователна организация. Затова можем да препоръчаме използването на третата рецепта:погледнете преподавателския състав и плана на урока. Темите трябва да са разнообразни, а преподавателският състав да е съставен от представители на различни области, задължително с практически опит. По-добре е, ако това е експерт, признат от пазара, който цени репутацията си. Попитайте организаторите на курса за биографията на учителите. Ако не отговарят, тогава е по-разумно да откажете такова обучение.
И ако искатеспестете пари, по-добре е да си купите книга по темата.