Най-добре е да инвестирате в различни взаимни фондове
Как да инвестираме във взаимни фондове? Как да защитим спестяванията си от инфлацията?
Как да ги пласирате на печеливш процент? Какви са свързаните рискове?
В икономически развитите страни традиционното място за пласиране на средства е фондовият пазар. Облигации, акции, акции на инвестиционни фондове - инвестициите в тези финансови инструменти са станали обичайни за гражданите на Запада. Инвеститорите получават сериозни печалби, а икономиката получава финансова подкрепа за по-нататъшно развитие. В нашата страна недостатъчната осведоменост на населението за възможностите на фондовия пазар все още не му позволява да се възползва от предимствата, които предлага пазарът. Българският фондов пазар обаче има отлични перспективи.
Продажбата на дялове от множество фондове през един „супермаркет“ е иновативна идея за България. В САЩ първият такъв "супермаркет" е създаден в началото на 90-те години. Историята на развитието на "взаимните супермаркети" е интересна, защото в САЩ за първи път е измислена и внедрена от интернет брокер - Чарлз Шваб.
Сега в България има финансови супермаркети. Един от неговите клиенти в Новосибирск, който пожела да остане анонимен в печатните издания, се съгласи да сподели опита си от инвестиране във взаимни фондове с читателите на Epigraph.
— По какви критерии избрахте взаимен фонд за инвестиция?
- Обикновено при избора на взаимен фонд се ръководят преди всичко от предишната му доходност, стабилността на управляващото дружество и рейтинга му на пазара. Основното нещо - когато избирате фонд, определете срока на планираната инвестиция и съответно се насочете към взаимни фондове от акции, облигации или смесени инвестиции. Напоследък клоновите фондове работят много успешно. Например интервалните фондове на InterfinCAPITAL Management Company донесоха на своите инвеститори 50-70% от дохода от началото на годината,фондове от отворен тип на MC KITFinance и MC AVK Palace Square, свързани с българската енергетика, петрол и телекомуникации – 25-35%.
- Според вас кое е по-целесъобразно - да инвестирате в един утвърден взаимен фонд или да поставите средствата си в няколко фонда?
— Аз, като всеки инвеститор, който се интересува от спестяване и увеличаване на парите си, когато инвестирам във взаимни фондове, бих искал преди всичко да намаля рисковете. Най-сигурният начин да направите това е да придобиете дялове не от един взаимен фонд, а от няколко. Затова закупих дялове в пет взаимни фонда, от които два взаимни фонда са собственост на едно управляващо дружество, а три на други. Част от средствата са инвестирани във фондове за банково управление в чуждестранна валута, тези средства, съгласно инвестиционната декларация, инвестират средства на клиенти в акции на чуждестранни емитенти. Това разпръскване на финанси ми позволи да маневрирам и да спестя средствата си в момент, когато колебанията в цените бяха доста сериозни: размених дялове от фондов фонд за дялове от фонд за облигации в рамките на същата компания. Тази операция не изискваше допълнителни разходи - просто подадох заявление за обмен на управляващото дружество.
- А какви дивиденти получихте от средствата, инвестирани във взаимни фондове?
Този въпрос е фундаментално погрешен. Акционерът не получава дивиденти или лихви. Печалба възниква само от продажбата на инвестиционни дялове (ако стойността на дяла се е увеличила от момента на придобиването му). Не съм продавал дяловете си, защото ги купих преди година и първоначално очаквах да инвестирам средства за дълъг период - поне пет години. Затова мога само да кажа, че стойността на закупените от мен единици преди година се е увеличила с общо 32%. Но не съм изтеглил средствата си от взаимни фондове и няма да го направя в следващите 3-4 години. Както глобални, така иБългарският опит показва, че най-висока доходност от взаимните фондове може да се очаква при дълги периоди на инвестиране.
- Възниква естествен въпрос: как да разберем разнообразието от взаимни фондове, предлагани от компаниите? Къде, според вас, е по-добре да купувате дялове от взаимни фондове в Новосибирск?
Мога да отговоря и на двата въпроса едновременно. Днес не е необходимо да посещавате офисите на различни управляващи дружества, за да закупите дялове от техните фондове. Можете да закупите акции на много управляващи дружества и фондове за управление на банки, които дори не са били представени на регионалния пазар преди, на едно място - във финансовия супермаркет. Ясно е, че за човек, който току-що започва да инвестира, е трудно да се ориентира в различни необичайни „стоки“, така че бъдещите акционери ще бъдат съветвани от специалисти по супермаркети.